知名分析师郭明錤今日发文，分析潜在影响英伟达GB200NVL36/72出货的短期因素。他认为，当相关股票已大部分反映GB200NVL36/72对供应链贡献之乐观预期并大涨之际，至少短期的投资决策就需要考虑更多层面而非仅依靠供应链调查。郭明錤指出，GB200NVL36每个机柜耗电约80kW，而根据AMAX今年四月调查，目前全球少于5%的数据中心可以支援每机柜50kW服务器；因此购买GB200NVL36前，需先确保有没有足够空间安装。并且，GB200NVL72单一机柜版本，每机柜耗电130kW，短期内无法量产。虽有提供双NVL36机柜的NVL72方案，但NVL72提案时对客户的关键卖点在于用最小的空间提供最大的AI算力，故须观察更占空间的双NVL36机柜方案能否得到客户青睐。GB200NVL36的算力优势无庸置疑，但也面临许多前所未见的设计与生产挑战。(科创板日报)