编者按

2020年6月5日，招商银行联手贝恩公司以“回归本源”为主题发布了《2019中国私人财富报告》。报告指出，“随着传承安排的普及，高净值人群对财富传承的需求进一步成熟。较过去几年，高净值人群在关注财富管理和保障的基础上，对企业投融资、家族税务法务咨询、家族慈善等服务需求提升。”同时，“ 税务筹划及法律咨询、家族资产配置管理以及家族财富保障传承也是目前极高净值人群使用家族办公室中最广泛的服务。

2019年中国极高净值人群家族办公室服务使用情况

高净值人群数量日益渐增，在金融市场不确定与CRS全球征税的大背景下，税务资讯透明与全球税务筹划将是今后私人财富管理最核心的部分，围绕这个核心，如何有效的进行税务筹划，便成为了许多富人迫在眉睫的问题。

一、税务筹划的准确定义

税务筹划，是指在税法规定的范围内（在不违反法律、政策规定的前提下），通过对纳税主体（法人或自然人）的经营活动或投资行为等涉税事项做出事先安排，以达到少缴税或递延纳税目标的一系列谋划活动，尽可能的获得“节税”的税收利益。

简单来说，合法是税务筹划的前提。税务筹划的目的不是帮助客户避免交税，而是合理合法的将个人及家庭的整体税务负担通过一些法律安排而寻求到一个节税机会。

二、高净值人群可能面临的税务风险

1.个税申报带来的风险

个人所得税改革后，个人申报的义务加重。一些高净值人士忽略了“年度个税综合收入申报”，而申报缺位有机会带来可回溯性风险。

2.家企混同经营界限不明导致涉税风险

在创业初始及到企业经营有一定规模时，高净值人士往往会忽略家庭财富与企业经营之间的资产隔离问题，长期将公私财产混同，即公司与企业主的收益之间没有区分。企业主将个人资产注资进入公司，同时公司的盈利也随意转化为企业主的个人财产，如此操作极易因经营界限不明确引致涉税风险。

3.遗产风险

移民已经成为当今时代许多高净值人士选择的投资与避险手段之一。然而，若在移民前未做好妥善的税务筹划，一旦移民至高遗产税的国家，将会面临高额的税收，如果不缴纳，还将面临大笔罚款。

4.海外置业带来的税务风险

地产成为最为热衷的海外投资目标之一，需要注意的是，中国高净值人群到海外投资置业，应对投资目的国的税收制度要有充分的了解，否则就可能会产生预料之外的税务成本。

三、税负引发财富缩水的案例

随着社会制度的不断完善，税负是摆在所有人面前无法逃避的问题，尤其是对于高净值人士，他们的收入和所得，可能很大一部分都要因为税收原因而缩水。因此，税务筹划与管理，是所有高资产人士需要关心与准备的大事。

1.案例一

歌手“猫王”1977年过世时留下了超过1000万美元的遗产，但在缴纳完遗产税并付完遗嘱认证和遗产分配费用以后，他的家人只继承了不到300万美元，财富缩水幅度超过70%。

2.案例二

2008年底，台湾巨富台塑集团创始人王永庆辞世，留下约600亿新台币巨额遗产，但不得不面对119亿新台币的巨额遗产税，也创下台湾最高遗产税纪录。十二名继承人最终用“质押股票”和“借款”方式来筹齐需缴交的遗产税金。

3.案例三

2018年5月，韩国第二大集团前会长具本茂脑瘤病情恶化离世。其子具光谟继承了父亲具本茂8.8%的LG股份，市值9.1亿美元（约合人民币63.36亿元），但儿子若想继承这笔巨额遗产，需要先缴付近6.3亿美元（约人民币44亿元）的高额遗产税。

另外，前会长具本茂拥有的2.5%的集团股份则留给了两个女儿，故初步计算，具家三人继承的一万多亿韩元高额财产（约人民币81亿），共计需要支付超过9000亿韩元（约人民币55亿元）的遗产税，相当于遗产眨眼间就损失了67.9%。

四、通过合理合法的税务筹划有效节税

信托与保险作为一个有效抵御风险的传承工具，有利于帮助高净值人士进行系统、前瞻、有条不紊的税务规划，通过法律法规合理的政策大大降低高净值人士所得税、赠与税和遗产税等一系列税务政策冲击和影响，是实现财富保值、增值及传承的不二选择。

1.案例一

2004年台湾首富蔡万霖辞世，他曾以拥有85亿美元私产位居全球富豪排行榜第六名。根据台湾地区遗产税条例的相关规定，遗产在1亿元新台币以上的，适用税率为50%。即便是以蔡万霖死时被公认的身家财产46亿玩来估算，蔡家后人要缴交的遗产税将高达约782亿元新台币。

然而，以寿险、信托业务起家的蔡万霖对于节税之道很有心得。通过配置高额人寿保险、设立投资公司和对基金会进行运作等方式将其庞大的资产安全合法地转移给下一代。经过有效的税务规划，蔡万霖名下的财产所缴纳的遗产税额大大缩小，最终遗产税金只有6亿元新台币。

2.案例二

赵薇、黄有龙夫妇在新加坡购入了-套价值2,765万新币(约合1.38亿人民币)的顶层公寓。他们利用信托购置房产，至少节约了1 0%以上的额外买家印花税。相比起直接使用赵薇的名义购买节约了966万税款，比起以黄有龙的名义直接购买更是节约了1,380万税款。

3.案例三

特朗普家族旗下拥有超过10亿美元的财富，如果按照普通遗嘱的方式进行财富传承，按照当时55%的赠予和遗产税率计算，至少需要缴纳5.5亿美元。

但是特朗普的父亲通过家族信托，将财产一分为二，各自设立一个家族信托，受益人写的是特朗普及其兄弟姐妹。其中，2/3的资产将赠予特朗普等子女缴纳赠与税，其余的1/3的资产以年金方式分2年返还。通过以上税务筹划的方式将其原本5.5亿的税收降为5520万美金，如此便合法有效的为特朗普家族节约了约5亿美金的税款。

来源：RFP永晟德